תזרים מזומנים הוא דוח ניהולי חשוב ביותר. הוא כלי השרדותי המשקף את נזילות העסק.
תחזוקה נכונה של הדו"ח, בשילוב ניהול הון חוזר חכם, הם המפתח למניעה והתמודדות עם משבר נזילות.
מאמר זה מספק, צעד אחר צעד את שלבי בניית הדוח וניהולו.
1.דוח תזרים מזומנים בנוי מתקבולים ותשלומים, בשונה מדוח רווח והפסד הבנוי מהכנסות והוצאות,
2.ההכנסות נרשמות מתוקף תהליך המכירה והההכרה החשבונאית במכירה, ומיוצגות ע"י הפקת חשבוניות מס ללקוח.
3.הוצאות/קניות נרשמת מתוקף רכישה של חומר גלם מוצר או שירות, ומיוצגת ע"י חשבונית מס המתקבלת מהספק.
4.ההכנסות וההוצאות באות לידי ביטוי בדוח רווח הפסד, בתקופה החשבונאית המתאימה בה הם נוצרו. ההכנסה
מייצגת את מחיר המכירה, אך לא את תזמון ההכנסה כתקבול. תזרים המזומנים נותן לכך ביטוי.
5.עלול להיות מצב בו דוחותיה הכספיים של חברה משקפים רווח תפעולי, אך ניהול לקוי של דו"ח תזרים מזומנים.
המשקף את נזלית החברה, עשוי לגרום למשבר נזילות עד כדי עצירה תפעולית מוחלטת, למרות הפוטנציאל העסקי.
6.יש לערוך את הדו"ח בחתך חודשי על גיליון אקסל, כך שניתן לעדכן כל נתון, ולשקף תמונת מצב עדכנית בכל עת.
אני ממליץ לערוך את החודש הראשון בתקופת הדו"ח בחתך שבועי. ניהול נכון פירושו עדכון הדו"ח ברמה יומית,
חודשית, ולא פחות מתחזית חצי שנתית.
7.הדו"ח מתחיל ביתרת פתיחה-סך יתרות בנקים לתאריך תחילת הדו"ח, לרבות הפקדות נזילות בטווח תקופת הדו"ח
8.סעיף תקבולים-תרגום ההכנסות הידועות (חשבוניות מס שהופקו ללקוחות) לתקבולים ברמת לקוח, תוך מתן ביטוי
לתנאי אשראי לקוחות, כפי שסוכמו. יש לבדוק אם בכרטיס הנה"ח הלקוח, יש תעודות חיוב בגין חשבונית המס שהוא
קיבל, ובמידה ואלה אושרו על ידינו, יש להפחיתם מסך התקבול, כך שהדו"ח ישקף את התקבול נטו. יש לקחת
בחשבון את ההתנהלות ההסטורית של הלקוחות ועמידתם במועד התשלום (התקבול שלנו), תוך מתן ביטוי מראש
לסיטואציה של עיכוב במועד התשלום, על סמך התנהלות קודמת.
9.סעיף תשלומים-
צקים לפירעון מיידי שנמסרו וטרם נפרעו, או צקים לפרעון עתידי המצויים בחוץ, ומועד פרעונם בתקופת הדו"ח.
תשלומים לספקים-ניתוח כרטיסי הנה"ח ספקים (ח"ג, קניות) ומתן ביטוי לאשראי ספקים, כפי שנקבע בהסכמים.
איתור חשבוניות מס שהתקבלו מספקים, וטרם הועברו לרישום במחלקת הכספים. איסוף תעודות המשלוח ממחסן
הקבלה של החברה/המחלקות השונות, וידוא שאכן אושרו ע"י הגורם המזמין, ותרגומם לזרם מזומנים בהתאם
לאשראי ספקים.
הזמנות לקבל-ניתוח רכש שבוצע והזמנות שנוצרו בגינן התחיבויות, ורישומן כזרם מזומנים ע"פ תנאי אשראי ספקים
חוזים שנחתמו-בדיקת התחיבויות שנוצרו בגין חוזים/הסכמים עתידיים שנחתמו, וטרם הוחל בביצועם.
פרוייקטים מתוכננים-בדיקת צרכי מזומנים הנדרשים לפרוייקטים כגון הצטיידות חד פעמית, גיוס כ"א, וכל פעילות
הנמצאת ברמת תכנון של ההנהלה, ועשויה להשפיע על יתרות המזומנים של החברה.
תשלומים לספקי תפעול ושירות שוטף- הוצאות כגון שכר דירה ודמי ניהול, השכרת ציוד, מיסי עירייה, תקשורת
טלפוניה, סלולר, אינטרנט, ליסינג רכב, דלק, אנשי מקצוע חיצוניים (רו"ח, עו"ד, יועצים לחברה), נקיון, ארוחות וכו'.
תשלומים אלו משולמים על בסיס חודשי/רבעוני. יש להביא לביטוי בדו"ח בהתאמה.
שכ"ע נטו עובדים והפרשות סוציאליות, ביטוח לאומי ומס הכנסה עובדים-חודש בחודשו
מע"מ לשלם- מעמ עסקאות בניכוי מעמ תשומות. ניתן לפריסה בתיאום עם שלטונות מס הכנסה, בעיתות לחץ תזרימי
מקדמות מס ברמה חודשית. מס הכנסה חברות שנתי. בתאום עם רו"ח חיצוני של החברה
תשלומים שונים-הוראות קבע, אגרות, כרטיסי אשראי של העסק, בהתאם למועד התשלום המדוייק.
סעיף שונות-סכום קבוע להוצאות בלתי צפויות ברמה חדשית
10.פעילות מימון-החזרי קרן הלואות, תשלומי ריבית בגין הלואות, עמלות בנק, תקבולי ריבית בגין הפקדות
11.פעילות בעלים צפויה- הזרמת הון, דיבידנדים, הלוואות בעלים
12.עודף/גרעון תזרימי-סה"כ תקבולים בחודש נתון בניכוי כל סעיפי התשלומים ופעולות המימון באותו חודש.
13.יתרת מזומנים צפויה לתקופת התזרים הראשונה (חתך ראשון-שבועי/חודשי)=יתרת פתיחת הדו"ח+עודף/גרעון
תזרימי צפוי באותו חתך זמן.
14.יתרת מזומנים לחודש הבא=יתרת מזומנים לתום תקופת תזרים קודמת+עודף/גרעון תזרימי צפוי בחודש זה.
באותו אופן, יתרת המזומנים הצפויה חודש בחודשו במהלך תקופת הדו"ח.
13.בדיקה של הסיבות לעודף/גרעון התזרימי חודש בחודשו, והשפעתו על יתרת סגירה מזומנים באותו חודש
14.בשלב זה מתחיל ניהול ההון חוזר. ניהול הכולל מתן פתרונות ניהוליים לנקודות תורפה בדו"ח. שינוי תזמון, דחייה
או השהייה של מהלכים ניהוליים/מסחרים/תפעוליים, במטרה לנטרל לחצים תזרימיים. עדכון שוטף ושליטה על
סעיפי הדו"ח, באמצעות ניהול קצב ותזמון זרם כספים נכנס וזרם כספים יוצא. יש לוודא כל הזמן שניהולה ותפעולה
השוטף של החברה נעשה בצמוד למחזוריות ההון החוזר, תוך מתן פתרונות לסיטואציות הדורשות התמודדות עם
לחצי מזומנים צפויים. ניהול התזרים בשילוב ניהול הון חוזר נכון מתבטא באיכות הניהול עסקי, איכות העסקאות,
איכות תהליכי המכירה, מחירי הרכש, הגברת מערך הגבייה, הפסקת עבודה עם לקוחות קשים, ריסון סעיפי הוצאות,
הכנת תשתית לאשראי בנקאי/אחר או מימון פרויקטים מראש, וכל העת, יד על הדופק, וניוד ותזמון נבון של
מהלכים ניהוליים ועסקיים, במטרה למנוע "פיק" בעייתי של מחסור במזומנים.
15.סעיפי הדו"ח נגזרים מתחום עסוקה של כל חברה: יצור, שירותים, מסחר, תקשורת. עם זאת העקרונות, הדגשים,
ומנגנון הניהול זהים.
15.תזרים מזומנים נכון ומפורט, הוא כלי ניהול Must. הוא בלתי נפרד מניהול עסקי ופיננסי מקצועי ויעיל.
בהצלחה
גדעון מלכי
ניהול עסקי פיננסי
מרחבים פיננסים בע"מ
054-4456733
www.letitbiz.co.il
